Selic coloca bancos como principal estratégia de BTG, Guide, Santander e Warren para junho
Entre as recomendações para junho de 2023, destacam-se nomes como Banco do Brasil, Itaú, Bradesco e Cielo, além de petrolíferas e alguns nomes do varejo
O setor de bancos continua sendo o queridinho das corretoras. Pelo menos, é o que apontam as carteiras recomendadas de ações de BTG Pactual, Warren, Guide e Santander.
Em todas elas, pelo menos 10% do peso está em algum nome do setor bancário, assim como na recomendação da XP.
“O ambiente de investimentos do Brasil melhorou consideravelmente em maio, após uma série de desenvolvimentos positivos no lado fiscal/político e dados macroeconômicos indicando atividade econômica e inflação melhores do que o esperado – inflação mais baixa reforça que o BCB pode começar a cortar a taxa Selic em agosto/setembro", explica a carteira do BTG,
Em razão dessa análise, a corretora optou por remodelar de forma completa sua carteira de ações SIM10, com redução da exposição a exportadores e empresas de serviços básicos, e inclusão da Petrobras e Vibra.
A B3 retornou ao portfólio, substituindo a Cielo, enquanto o Itaú também retornou, enquanto o Banco do Brasil foi excluído. Outras adições ao portfólio incluem a Rede D'Or e a Renner, beneficiando-se da queda nas taxas de juros. A construtora MRV entrou no portfólio, que inclui também Smartfit, BB Seguridade e Rumo.
Para a Guide. as mudanças consistiram na retirada de RaiaDrogasil (RADL3) para entrada de Cielo (CIEL3); Yduqs (YDUQ3) deixou a seleção em favor de Cruzeiro do Sul Educacional (CSED3); e Vamos (VAMOS3) foi substituída por Simpar (SIMH3).
“Mantemos um portfólio diversificado para esse mês; mas evitando produtores de commodities. Também mantemos nossa preferência por ações mais sensíveis à queda na taxa Selic que deve se iniciar em breve. Mantemos no portfólio algumas empresas pouco cíclicas, como Multiplan, Ecodovias e Cielo. Além disso, mantemos empresas com alto endividamento e que devem se beneficiar da queda dos juros, como Ecorodovias e Simpar”, afirma a Guide na carteira.
Já as exclusões de Santander foram focadas nos resultados de Porto Seguro, que vieram abaixo das expectativas, e no impacto do momento macroeconômico para Assaí, considerando também o recente follow-on anunciado pela empresa. Para substituição, entraram Cyrela e Vivara.
Para a Warren, além de exclusão de BTG Pactual, houve rebalanceamento, com redução de exposição à JBS. Entre as apostas de junho, estão aumento de exposição à Bradesco e Copel.
Recomendações para junho
Entre as recomendações, as maiores apostas são em bancos, como Itaú e Bradesco, e outras empresas do setor financeiro, como B3 e Cielo. Além disso, há presença de varejo, como Lojas Renner e Soma; e petrolíferas, como Petrobras e PRIO.
Confira os portfólios completos:
BTG Pactual
| Ticker | Ação | Peso |
| LREN3 | Lojas Renner | 10% |
| RAIL3 | Rumo | 10% |
| B3SA3 | B3 | 10% |
| ITUB4 | Itaú | 10% |
| BBSE3 | BB Seguridade | 10% |
| VBBR3 | Vibra | 10% |
| PETR4 | Petrobras | 10% |
| SMFT3 | SmartFit | 10% |
| RDOR3 | Rede D'Or | 10% |
| MRVE3 | MRV | 5% |
Warren
| Ticker | Ação | Peso |
| EGIE3 | Engie | 10% |
| BBDC4 | Bradesco | 10% |
| ARML3 | Armac | 5% |
| CPLE6 | Copel | 10% |
| ARZZ3 | Arezzo | 7,5% |
| RANI3 | Irani | 5% |
| JBSS3 | JBS | 5% |
| ABCB4 | Banco ABC | 5% |
| SMTO3 | São Martinho | 7,5% |
| ITUB4 | ItaúUnibanco | 10% |
| VAMO3 | Vamos | 10% |
| SOMA3 | Soma | 5% |
| PRIO3 | PRIO | 10% |
Guide
| Ticker | Ação | Peso |
| ARZZ3 | Arezzo | 10% |
| BBAS3 | Banco do Brasil | 10% |
| CIEL3 | Cielo | 10% |
| CSED3 | Cruzeiro do Sul Educacional | 10% |
| ECOR3 | Ecorrodovias | 10% |
| MULT3 | Multiplan | 10% |
| SIMH3 | Simpar | 10% |
| SMTO3 | São Martinho | 10% |
| TOTS3 | Totvs | 10% |
| VALE3 | Vale | 10% |
Santander
| Ticker | Ação | Peso |
| BBAS3 | Banco do Brasil | 10% |
| CYRE3 | Cyrella | 7% |
| EQTL3 | Equatorial Energia | 8% |
| HYPE3 | Hypera | 6% |
| ITUB4 | Itaú | 10% |
| RENT3 | Localiza | 10% |
| MULT3 | Multiplan | 9% |
| PETR3 | Petrobras | 10% |
| TOTS3 | Totvs | 9% |
| VALE3 | Vale | 13% |
| VIVA3 | Vivara | 8% |
